Credit Suisse і Deutsche Bank на межі краху? Причому тут криптовалюти?
За чутками, два великі європейські банки мають проблеми з потенційно величезними наслідками для криптовалютних ринків і інших ринків.
Міцність як Credit Suisse, так і Deutsche Bank нещодавно була поставлена під сумнів фінансовими аналітиками та криптовалютними коментаторами, причому швейцарський банк став особливо гарячою темою для обговорення.
Credit Suisse чекає «складний» період
Намагаючись заспокоїти нерви в Credit Suisse, виконавчий директор Ульріх Кернер минулого тижня надіслав службову записку, але в п’ятницю ця записка згодом просочилася до Reuters і мала вражаючий ефект.
У записці про катастрофу Кернер каже, що «це критичний момент для всієї організації», а також «складний період», але додає, що банк перебудовується в бік «довгострокового стабільного майбутнього».
Проблема для Koerner і Credit Suisse полягає в тому, що для реорганізації швейцарського банку компанії знадобляться додаткові інвестиції та свіжий капітал, і на даний момент банк не схожий на надійну інвестицію, як колись.
У понеділок ціна акцій Credit Suisse (CSGN) впала на 11% після відкриття ринків, сприяючи падінню на 59% з початку року. Це прискорює тривалий і поступовий період падіння для CSGN, який зараз знизився на 91% порівняно з піком 2007 року.
“I trust that you are not confusing our day-to-day stock price performance with the strong capital base and liquidity position of the bank.” Credit Suisse CEO Sept 30, 2022.
“Our capital position at the moment is strong.” Lehman Brothers CFO Sept 8, 2008. pic.twitter.com/WBTgqb1APa
— Spencer Jakab (@Spencerjakab) October 1, 2022
І ринки, і ЗМІ помиляються
За іронією долі, швидке знецінення акцій CSGN цього тижня могло бути спровоковано самим Кернером. У своїй записці Кернер стверджував, що занепокоєння ЗМІ та ринків було більше шумом, ніж сигналом.
«Я знаю, що нелегко залишатися зосередженим серед багатьох історій, які ви читаєте в ЗМІ, зокрема, враховуючи багато фактично неточних заяв. Тим не менш, я вірю, що ви не плутаєте наші щоденні показники цін на акції з міцною капітальною базою та ліквідністю банку»
– сказав він.
Це змусило Спенсера Якаба з Wall Street Journal порівняти пихатість Credit Suisse з Lehman Brothers перед їхнім крахом у 2008 році.
Якаб написав у Twitter:
«Це поганий вигляд і контрпродуктивність, коли керівники банків роблять заяви про те, що ринок неправильний. У цьому конкретному бізнесі думка ринку може бути самореалізованою в моменти стресу».
За словами Якуба, генеральні директори великих банків можуть спричинити додатковий фінансовий тиск, здається, що ігнорують або відкидають настрої та занепокоєння ринку.
«Пан Корнер, який протягом двох місяців працював головним виконавчим директором великого банку, спокушає долю, кажучи, що ринок неправий»
— каже Якаб.
У суботу звіт IP Banking Research, опублікований у Seeking Alpha, зазначив, що і Credit Suisse, і Deutsche Bank зараз торгуються за поганими оцінками, хоча Deutsche Bank залишається в кращому стані.
«Credit Suisse (CS) зараз торгується на рівні 0,23x матеріальної книги. Deutsche Bank (DB) торгується за 0,3x відчутної балансової вартості. Це дуже тривожні оцінки для банків, навіть для європейських банків»
— заявили в IP Banking Research.
Це означає, що акції двох банків торгуються нижче вартості активів їхніх компаній у разі їх ліквідації.
Як це вплине на криптовалюту?
Ні про що користувачі криптовалютного Twitter так не люблять говорити більше, ніж про проблеми на традиційних фінансових ринках, навіть якщо самі установи, такі як Credit Suisse, як відомо, обережно позитивно ставляться до цифрових валют.
Тому не дивно, що криптокоментатори вишикувалися в чергу, щоб оцінити банк і його поточні проблеми цими вихідними.
«Credit Suisse, ймовірно, збанкрутує», — сказав Wall Street Silver своїм 320 000 підписникам у суботу, підсумовуючи загальні настрої. «Ринки кажуть, що він неплатоспроможний і, ймовірно, банкрут».
Обліковий запис під назвою Inflation Tracker був ще більш драматичним у понеділок, оскільки він підсумував розмір будь-якої потенційної проблеми.
«Lehman Brothers мали 600 мільярдів доларів активів, коли вони розвалилися та померли. Активи Credit Suisse становлять 2800 мільярдів доларів. Якщо ви думали, що 2008 рік був поганим, просто почекайте. Світові фінансові ринки на межі банкрутства. Кредитні ринки ось-ось будуть закриті»
– йдеться в повідомленні.
Тим часом засновник JAN3 Самсон Моу запевняв своїх підписників, що дно для Біткоіна вже досягнуто.
Моу сказав, що ціна Біткоіна «вже знижена до межі, значно нижче 200 WMA. У нас уже було зараження від UST/3AC, і кредитне плече вже втрачено. BTC масово шортують як хеджування. Навіть якщо банк Credit Suisse/Deutsche Bank зазнає краху та спровокує фінансову кризу, ми не зможемо опуститися набагато нижче».
Навіть з такою непохитною впевненістю в BTC, Моу пожартував: «Знамениті останні слова».
